三井不動産の株価は今後どうなる？業績や配当推移から徹底分析

皆さんのこのようなお悩みにお応えし、

三井不動産の、

1. 業績は成長しているのか？
2. 配当や株主優待は充実しているのか？
3. 現在の株価は割安なのか？

といった3つの投資判断基準を中心に、皆さんが気になるであろう項目について解説をしていきます。

三井不動産ってどんな企業？

三井不動産は何で稼いでいるのか？

それでは、三井不動産が『何で稼いでいるのか？』適時開示資料をもとに簡単にまとめてみました。

三井不動産の業績推移

それでは、三井不動産の『業績は成長しているのか？』を把握するために、

1. 売上高の推移
2. 利益率の推移

上記の2項目について確認をしていきましょう。

売上高の推移

• 売上高に関しては、右肩上がりで伸びており、2013年3月期から11期連続で増収中。
• 営業利益に関しては、コロナ禍で一時減収も、前期には復調し、過去最高益を記録しています。

最新の決算短信

• 今期24年3月期3Q時点で、売上高は前期比+4.5%、営業利益+15.0%、経常利益+7.3%、純利益+13.1%、進捗率は純利益で75.7%となっています。
• 配当に関しては、前期の1株62円から今期は1株72円に増配、増配率は16.1%です。

利益率の推移

• 営業利益率に関しては、年々上昇してきていたものの、コロナ禍で一時悪化。ですが、前期・前々期と少しずつ持ち直してきています。
• 当期利益率に関しても同様の推移をしており、今期は10％近い利益率となる計画です。

ここで、同業種のライバル企業「三菱地所」の利益率と比較してみましょう。

三井不動産の株主還元姿勢

つづいて、三井不動産の『株主還元は魅力的なのか？』を把握するために、

1. 配当金の推移
2. 自社株買いの推移
3. 株主優待

上記の3項目を確認していきましょう。

配当金の推移

• 配当金に関しては、右肩上がりで増え続けており、2022年3月期から2期連続増配中。
• 配当性向に関しては、30%前後で安定して推移しており、前期の23年3月期は29.6%と余力は十分にあります。

実績配当利回りの推移

実績配当利回りの推移を過去5年間レンジで確認すると、

• 最大値：2.76%
• 平均値：1.90%
• 最小値：1.25%

自社株買いの推移

• 自社株買いに関しては、過去10年間中5期で実施。
• 総還元性向は、緩やかに上昇してきてはいるものの前期は46.6%、10年平均で29.6%と余力は十分にあります。

総還元利回り

• 総還元利回りに関しては、徐々に上昇をしてきてはいるものの、前期の23年3月期は2.48%。
• また、過去10年間での総還元利回りの平均値は2.00%と、高配当株としては物足りない利回り水準かと思います。

株主優待

三井不動産には株主優待はありません。

三井不動産の株に対するQ＆A

それでは、三井不動産の株に対する『よくある質問』にお答えしていきます。

三井不動産は将来性のある企業ですか？

結論：個人的には「将来性のある」企業だと考えています。

これらを踏まえた上で、ボクの個人的見解は…、

三井不動産の株は「今」買い時ですか？

それでは、三井不動産の株価が「どのような値動きをしているのか」確認していきましょう。

こちらは、週足5年チャートです。

2024年に入り、株価は大きく上昇。2024年3月頃には上場来高値の1,709.5円をつけ、一時調整も高値圏での推移が続いています。

※あくまでも個人の見解です。

もちろん、将来的に株価がどう動くのかについては誰にも分かりませんので、ご自身でも様々な角度から分析をしてみて下さい。

三井不動産の株はどうやって買うんですか？