【40年減配なし】アサヒ株の買い時はいつなのか？株価や配当、株主優待まで徹底分析

[st-kaiwa5]アサヒグループHDの株の業績や配当金の推移ってどうなの？[/st-kaiwa5]

[st-kaiwa6 r]アサヒグループHDの株に興味があるんだけど、今の株価は割安？[/st-kaiwa6]

この記事では、皆さんのこのようなお悩みにお応えし、以下の3つの投資判断基準からアサヒグループHDの株を徹底的に分析をしました。

また、アサヒグループHDの株に投資を検討している皆さんが気になるであろう項目に関しては、よくあるQ&Aにまとめています。

[st-i class=”st-svg-file-text-o” add_style=”color:##101B4C;”] アサヒグループHDの株に対するよくあるQ&A

※この記事は、株式投資歴13年目の個人投資家であり、現役のファイナンシャルプランナーのボクが、自分の銘柄分析の一環として作成をした記事になります。

[st-i class=”st-svg-pencil-square-o” add_style=”color:#101B4C;”] 本記事の信頼性

アサヒグループHDってどんな企業？

[st-mybox title=”企業概要” webicon=”st-svg-bigginer_l” color=”#66BB6A” bordercolor=”#66BB6A” bgcolor=”#E8F5E9″ borderwidth=”2″ borderradius=”5″ titleweight=”bold” fontsize=”” myclass=”st-mybox-class” margin=”25px 0 25px 0″]

アサヒグループHDは、アサヒビールを中核とする持株会社です。時価総額は約2.9兆円の大型株。酒類、飲料、食品の製造・販売を営んでおり、主要ブランド商品は「スーパードライ」「ドラフト」「クリアアサヒ」「WONDA」「十六茶」「三ツ矢」「カルピス」などが挙げられます。傘下の企業はアサヒビール、アサヒ飲料、アサヒグループ食品、カルピス、エノテカなど、誰もが一度は耳にしたことがある企業ばかりです。

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アサヒグループHDは何で稼いでいるのか？

それでは、アサヒグループHDが『何で稼いでいるのか？』決算資料をもとに簡単にまとめてみました。

23年3月期の売上高に関しては、日本国内での売上が約52%と半分を占め、つぎにオセアニア、欧州と続いていきます。

事業利益に関しては、

により、前期比+5.9%となっています。

コロナの影響も落ち着き、業績は堅調に推移しているものの、少し気になるデータもあります。

こちらは、日本の酒類の市場データです。

1994年をピークに緩やかに減少をし続けています。これは国内の景気動向の影響もありますが、国内の人口減少・少子高齢化の影響が大きいです。

[st-kaiwa1]この現状を踏まえて、海外にどう展開していくかは、今後のアサヒグループHDにとって大きな課題です。[/st-kaiwa1]

月足10年チャートの推移

つぎに、アサヒグループHDの株価が『どのような値動きをしているのか』確認をしていきましょう。

こちらは、月足10年チャートです。

2014年2月頃の安値2537円から株価は右肩上がりで推移。18年1月頃に上場来高値（6076円）をつけてからは、コロナの影響もあり株価は低調。

最近の株価推移

直近の値動きを日足1年チャートで確認をすると、23年1月の安値3993円から株価は40%超の急騰。

現在は、綺麗な上昇トレンドで推移しており、このまま株価を伸ばしていくことが出来るか注目です。

[st-kaiwa1]みなさん気になるアサヒグループHDの株の買い時については後ほど解説をしていきます。[/st-kaiwa1]

様々なテクニカル指標を利用してチャート分析をしたいという方にはマーケットスピード2がおすすめです。

[st-i class=”st-svg-angle-double-right” add_style=”color:#101b4c;”] 楽天証券の公式サイトはこちら

業績は成長しているのか？

アサヒグループHDの『業績は成長しているのか？』把握をするために下記の2項目を確認していきます。

売上高の推移

それでは、アサヒグループHDの『過去10年間の業績の推移』を確認していきます。

利益率の推移

こちらは、アサヒグループHDの『過去10年間の利益率の推移』です。

ここで、同業種のライバル企業「キリンHD」の利益率と比較してみましょう。

[st-kaiwa1]営業利益率、当期利益率ともにライバルのキリンHDを上回っており、まずまずの利益水準ということが分かります。[/st-kaiwa1]

株主還元は魅力的なのか？

アサヒグループHDの『株主還元は魅力的なのか？』把握をするために下記の3項目を確認していきます。

配当金の推移

それでは、アサヒグループHDの『過去10年間の配当金の推移』を確認していきます。

[st-midasibox title=”配当方針に関して” webicon=”st-svg-file-text-o faa-float animated” bordercolor=”#757575″ color=”” bgcolor=”#FAFAFA” borderwidth=”” borderradius=”5″ titleweight=”bold” myclass=””]

配当性向35%程度を目途とした安定的な増配（配当性向は2025年までに40％）を目指しています。

[/st-midasibox]

予想配当利回りの推移

つづいて、アサヒグループHDの『過去5年間の予想配当利回りの推移』を確認していきましょう。

予想配当利回りの推移を過去5年間レンジで確認すると、

[st-kaiwa1]現在の予想配当利回りは2.00%で、平均値を下回っており、アサヒグループHDにしてはイマイチな利回り水準です。[/st-kaiwa1]

上記資料の過去5年間の配当利回りの推移は、銘柄スカウターで確認をすることが出来ます。

自社株買いの推移

つぎに、アサヒグループHDの『過去10年間の自社株買いの推移』を確認していきましょう。

総還元利回り

つづいて、アサヒグループHDの『過去10年間の総還元利回りの推移』がこちらです。

株主優待

こちらは、アサヒグループHDの株主優待です。

[st-kaiwa3]アサヒグループHDの株主優待は、100株以上（約58万円分）保有の株主に対して、「グループ会社の商品」が贈呈されます。[/st-kaiwa3]

アサヒグループHDが株主優待を廃止しない理由とは？

オリックスやJTを筆頭に、近年の株主優待廃止の理由を確認すると、「公平な利益還元のため」が占める割合が増加傾向にあります。

株主優待は、

などといった課題を抱えているとの指摘もあり、株主の平等性の観点から廃止する企業が増えてきています。

[st-kaiwa1]ただ、自社のサービスや商品を株主に優待として提供し、知ってもらう事で、売上が増加し、株価上昇へと繋がれば全ての投資家にとってメリットがあります。[/st-kaiwa1]

その点、アサヒグループHDの提供している株主優待は、自社サービスを利用してもらう機会を提供する株主優待となっており、優待内容（金額）も大きすぎない内容ですので、株主優待を廃止する可能性は低いのかなと、ボクは考えています。

「株主優待廃止の流れの理由と対策について知りたい！」という方には、下記の記事がおすすめです。

[st-card myclass=”” id=”11556″ label=”あわせて読みたい” pc_height=”” name=”” bgcolor=”” color=”” webicon=”” readmore=”off” thumbnail=”on” type=””]

アサヒグループHDの現在の株価は割安なのか？

アサヒグループHDの『現在の株価は割安なのか？それとも割高なのか？』把握をするために下記の3項目を確認していきます。

予想PERの推移

それでは、予想PERの推移を過去5年間レンジで確認してみると、

[st-kaiwa1]現在の予想PERは18.1倍で、平均値を少し上回っており、アサヒグループHDにしてはやや割高な水準です。[/st-kaiwa1]

実績PBRの推移

つづいて、実績PBRの推移を過去5年間レンジで確認してみると、

[st-kaiwa1]現在の実績PBRは1.23倍で、平均値を少し下回っており、アサヒグループHDにしては比較的割安な水準です。[/st-kaiwa1]

理論株価

それでは最後に、今の株価が理論的に割安なのかどうかを確認しておきましょう。

アサヒグループHDの現在の株価（5,751円）に対して、

上記のような理論株価になっています。

[st-kaiwa1]こちらを見る限り、アサヒグループHDの現在の株価は理論株価近辺で推移しており、妥当な株価水準と見てとれます。[/st-kaiwa1]

最新の割安度合いを効率的にチェックしたいという方には、銘柄スカウターがおすすめです。

アサヒグループHDの株に対するよくあるQ＆A

それでは、アサヒグループHDの株に対するよくある質問にお答えしていきます！

[st-i class=”st-svg-file-text-o” add_style=”color:##101B4C;”] アサヒグループHDの株に対するよくあるQ&A

[st-mybox title=”注意事項” webicon=”st-svg-exclamation-circle” color=”#ef5350″ bordercolor=”#ef9a9a” bgcolor=”#fff” borderwidth=”2″ borderradius=”5″ titleweight=”bold” fontsize=”” myclass=”st-mybox-class” margin=”25px 0 25px 0″] こちらの記事は、ボクの現段階での個人的見解であり、経済環境の変化により見解も変わります。投資を検討の方は企業分析をした上で、必ずご自身の判断で投資をするようお願いいたします。 [/st-mybox]

Q1 . 将来性のある企業ですか？

[st-kaiwa5]アサヒグループHDは将来性のある企業だと思いますか？[/st-kaiwa5]

結論：個人的には「将来性のある」企業だと考えています。

[st-i class=”st-svg-thumbs-up” add_style=”color:#101B4C;”] アサヒグループHDの魅力について

[st-i class=”st-svg-thumbs-down” add_style=”color:#101B4C;”] アサヒグループHDの懸念材料について

これらを踏まえて、ボクの個人的見解は…、

[st-kaiwa1]アサヒグループHDは業績が安定しており、特に40年以上1度も減配がない点は魅力的。[/st-kaiwa1]

ボクにとってはポートフォリオの一角に組み込みたい銘柄のひとつです。

[st-card myclass=”” id=”2350″ label=”あわせて読みたい” pc_height=”” name=”” bgcolor=”” color=”” webicon=”” readmore=”off” thumbnail=”on” type=””]

Q2 . 「今」って買い時ですか？

[st-kaiwa6]アサヒグループHDの株は「今」買い時だと思いますか？[/st-kaiwa6]

結論：個人的には「今」は積極的に買いたいとは思いません。

ちなみに、

[st-kaiwa1]ボクは予想配当利回り2.5%をひとつの目安にしています！[/st-kaiwa1]

※あくまでも個人の見解です。

アサヒグループHDの予想配当利回りが2.5%まで上がるためには、株価は4600円まで下げる必要があります。

アサヒグループHDの株価は現在、直近高値の5700円近辺での推移となっており、購入するには比較的リスクの高い価格帯だとボクは考えています。

もちろん、将来的に株価がどう動くのかについては誰にも分かりませんので、ご自身でも様々な角度から分析をしてみて下さい。

テクニカル指標の状況

個人的な見解に加えて、客観的な指標としてテクニカル指標の状況を確認しておきましょう。

アサヒグループHDの現在の株価は11もの項目で『売りシグナル』が出ています。

RSI、25日乖離率といったテクニカル指標で売りサインが出ており、これらテクニカル指標を活用した際の通算パフォーマンスはまずまずの水準ですので、敢えてこのタイミングで買い向かう必要はないかと思います。

アサヒグループHDのテクニカル指標の中では「75日乖離率」が、過去2年間での通算パフォーマンスが最も高く、売買タイミングの参考にしたいテクニカル指標となっています。

上記資料の過去2年間の売買シミュレーションのデータは、auカブコム証券で口座開設済みの方のみ確認ができます。

Q3 . アサヒグループHDの株の買い方について教えてください。

アサヒグループHDの株の買い方の手順はこちらです。

[st-i class=”st-svg-file-text-o” add_style=”color:##101B4C;”] 買い方の手順4STEP

[st-kaiwa5]証券会社に口座を開設すると言っても、たくさんあり過ぎてどこが良いのか分からない…。[/st-kaiwa5]

といった質問をよく頂きます。

ちなみに、ボクはSBI証券をメイン口座として活用しています！

一番の理由は「業界屈指の格安手数料」です。

手数料定額プランなら、1日の現物取引合計額100万円までなんと0円で取引が可能です！

[st-kaiwa1]株式投資において「取引手数料＝無駄なコスト」ですので、出来る限りコストのかからない証券会社で取引するのがセオリーです！[/st-kaiwa1]

【公式サイト】 https://www.sbisec.co.jp/

【重要】配当金で人生を豊かにするために

[st-kaiwa5]高配当株を買って日々の生活を豊かにしていきたい…！[/st-kaiwa5]

と思っているけど、今はまだ資金が少ない…という方は1株ずつ高配当株を購入していくことを僕はオススメします。

ちなみに、日本を代表するメガバンク三菱UFJフィナンシャルグループ（配当利回り：4.42%）の株は、1株たったの928円ですので、誰でも気軽に購入ができます！（2023年5月29日時点）

昔と違い、今はネット証券最大手のSBI証券でも1株からなんと手数料無料で買い付けが可能です。

[st-kaiwa3]僕自身もSBI証券のS株を活用して単元未満株をコツコツと購入をしていっています。[/st-kaiwa3]

【公式サイト】 https://www.sbisec.co.jp/

[st-point fontsize=”” fontweight=”bold” bordercolor=””]SBI証券のS株は買付手数料が無料と言うのは勿論、何よりもアプリやwebサイトがシンプルで直感で操作が可能です！[/st-point]

資産形成を加速させる上でのポイントは、『贅沢をする順番を変える！』ということです。

[st-mybox title=”例えば…” webicon=”st-svg-bigginer_l” color=”#66BB6A” bordercolor=”#66BB6A” bgcolor=”#E8F5E9″ borderwidth=”2″ borderradius=”5″ titleweight=”bold” fontsize=”” myclass=”st-mybox-class” margin=”25px 0 25px 0″]

コンビニでの買い物や、お昼のランチ代、会社の飲み会を1回我慢するだけで、好きな高配当株を買う事が出来ます。ちょっとした我慢を先にすることで、将来的には配当金でランチをしたり、友達と飲みに行ったりすることが出来るようになります。

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誰もが最初は少額から。1株ずつコツコツと一緒に高配当株を積み上げていきましょう。

[st-mcbutton url=”https://h.accesstrade.net/sp/cc?rk=0100pf5700m227″ title=”SBI証券公式サイト” rel=”” webicon=”” target=”” color=”#fff” bgcolor=”#43A047″ bgcolor_top=”#66BB6A” bordercolor=”#81C784″ borderwidth=”1″ borderradius=”5″ fontweight=”bold” fontsize=”120″ width=”90″ webicon_after=”st-svg-chevron-right” shadow=”#388E3C” ref=”on” mcbox_bg=”#fafafa” mcbox_color=”” mcbox_title=”＼最短5分で申込完了／” beacon=””]※最短で翌営業日には口座開設が完了[/st-mcbutton]